Sarıgül, Haşmet2025-03-262025-03-2620201308-6014https://search.trdizin.gov.tr/tr/yayin/detay/460519https://hdl.handle.net/20.500.14704/690Çalışmada gelişmekte olan finansal piyasalarda ülke kredi temerrüt takas primleri ile hisse senedi endeksleri arasındaki kısa ve uzundönem ilişki araştırılmıştır. Bu kapsamda on dört gelişmekte olan ülkeninOcak 2016 – Temmuz 2019 dönemine ait günlük ülke kredi temerrüttakas primleri ve hisse senedi endeks değerleri arasındaki uzun dönemli ilişkinin varlığını VAR analizine dayalı Johansen Eşbütünleşme testiile sınanmıştır. Sonuçlar, Arjantin, Güney Afrika ve Türkiye ülke kreditemerrüt takaslarının uzun dönemde hisse senedi endekslerine etkileriolduğunu ortaya koymuştur. Daha sonra kısa dönemli ilişkilerin varlığınıbelirleyebilmek için Granger Nedensellik Analizi yapılmıştır. BulgularYunanistan ve Güney Kore dışındaki tüm ülkelerde nedensellik ilişkilerinin bulunduğunu göstermiştir.trinfo:eu-repo/semantics/openAccessİktisatİşletme FinansArticle1281141034605191